【BSM模型】Black-Scholes期權訂價模型的推導

通過前邊的準備，BSM模型證實過程當中用到的重要公式，已基本都提到，能夠進入推導了。爲便於理解，曲曲菜儘可能加解釋，儘可能不跳躍。有以前文章知識的引用，也都說明了具體位置。微信 爲減小概念並簡化數學符號，推導過程分爲了兩個部分。其實也能夠說第一部分是推導，第二部分只是個實例化。函數 第一部分：推導出了E[max(V-K,0)]的表達式，並無結合期權的場景。3d 假設股票將來某一時刻T的價格爲V。定

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