什麼是P2P金融

P2P金融又叫P2P借貸。其中，P2P是 peer-to-peer 或 person-to-person 的簡寫，意思是：我的對我的。

1定義

P2P金融指我的與我的間的小額借貸交易，通常須要藉助電子商務專業網絡平臺幫助借貸雙方確立借貸關係並完成相關交易手續。借款者可自行發佈借款信息，包括金額、利息、還款方式和時間，實現自助式借款;借出者根據借款人發佈的信息，自行決定借出金額，實現自助式借貸。

2起源

2006年度諾貝爾和平獎得主尤努斯博士認爲現代經濟理論在解釋和解決貧困方面存在缺陷，爲此他於1983年建立了格萊珉銀行，經過開展無抵押的小額信貸業務和一系列的金融創新機制，不只創造了利潤，並且還使成千上萬的窮人尤爲是婦女擺脫了貧困，使扶貧者與被扶貧者達到共贏。格萊珉銀行已成爲100多個國家的效仿對象和盈利兼顧公益的標杆。

創辦以來，格萊珉的小-額-貸-款已經幫助了630萬名借款人(間接影響到3150萬人)，其中超過一半脫貧。並且格萊珉銀行自1983年創辦以來，除了創辦當年及1991年至1992年兩個水災特別嚴重的年頭外，一直保持贏利，2005年的贏利達1521萬美圓。同時，格萊珉銀行不只提供小-額-貸-款，並且也鼓勵小額存款，並經過格萊珉銀行將這些存款發放給其餘須要貸款的人。

這一模式就是最初的P2P金融雛形。

主要分爲兩種模式，基於電子商務的網絡P2P金融和傳統線下的P2P金融。

3發展

國外發展

2005年11月，美國PROSPER將這一思想進一步提煉和創新，創辦了PROSPER網絡   小-額-貸-款平臺，讓資金富餘者經過PROSPER向須要借款的人提供貸款，並收取必定利息。從2006年2月上線到2009年1月29日，經由PROSPER的借貸金額共計約合12.5億人民幣，超過3個月的   逾期還款率僅爲2.83%。2010年4月16日，美國PROSPER宣佈已完成了1470萬美圓的第四輪融資。至此，PROSPER的總融資金額已達到5770萬美圓。

PROSPER在本土的主要競爭對手LENDING CLUB也再融資2450萬美圓。至此，LENDING CLUB在前三輪融資共所獲注資總額也已達5270萬美圓。除了PROSPER，2005年3月在英國倫敦開始運營一家名爲ZOPA的網站一樣是目前最熱門的P2P網絡   金融平臺之一。

這些網絡P2P   金融平臺的成功讓P2P金融真正開始在世界範圍內得到承認和發展。

國內發展

P2P金融在國內發展初具雛形，但並沒有明確的立法，國內   小額信貸主要靠「中國小額信貸聯盟」主持工做。可參考的合法性依據，主要是「全國互聯網貸款糾紛第一案或現 結果阿里小貸勝出」。 隨着網絡的發展，社會的進步，此種金融服務的正規性與合法性會逐步增強，在有效的監管下發揮網絡技術優點，實現普惠金融的理想。

發展至今由P2P的概念已經衍生出了不少模式。中國網絡借貸平臺已經超過2000家，平臺的模式各有不一樣，概括起來主要有如下四類：

1、擔保機構擔保交易模式，這也是最安全的P2P模式。此類平臺做爲中介，平臺不吸儲，不放貸，只提供金融信息服務，由合做的小貸公司和擔保機構提供雙重擔保。此類平臺的交易模式多爲「1對多」，即一筆借款需求由多個投資人投資。此種模式的優點是能夠保證投資人的資金安全，由中安信業等國內大型擔保機構聯合擔保，若是遇到壞帳，擔保機構會在拖延還款的第二日把本金和利息及時打到投資人帳戶。這其中，有利網也推出了債權轉賣交易，若是投資人急需用錢，能夠經過轉賣債權，從而隨時把本身帳戶中的資金取走。有利網由於其安全方便迅速得到用戶喜好。

2、「P2P平臺下的債權合同轉讓模式」的模式。能夠稱之爲「多對多」模式，借款需求和投資都是打散組合的，甚至有由宜信負責人唐寧本身做爲最大債權人將資金出借給借款人，而後獲取債權對其分割，經過債權轉讓形式將債權轉移給其餘投資人，得到借貸資金。宜信也因其特殊的借貸模式，制定了「雙向散打」風險控制，經過我的發放貸款的形式，得到一年期的債權，宜信將這筆債權進行金額及期限的同時拆分，這樣一來，宜信利用資金和期限的交錯配比，不斷吸引資金，一邊發放貸款獲取債權，一邊不斷將金額與期限的錯配，不斷進行拆分轉讓，宜信模式的特色是可複製性強，發展快。其構架體系能夠看做是左邊對接資產，右邊對接債權，宜信的平衡係數是對外放貸金額必須大於或等於轉讓債權，若是放貸金額實際小於轉讓債權，等於轉讓不存在的債權，根據《關於進一步打擊非法集資等活動的通知》，屬於   非法集資範疇。

3、以交易參數爲基點，結合   O2O（ONLINE TO OFFLINE，將線下商務的機會與互聯網結合）的綜合交易模式。例如   聯合貸爲電商加入授信審覈體系，對貸款信息進行整合處理。這種小貸模式建立的P2P小-額-貸-款業務憑藉其客戶資源、電商交易數據及產品結構佔得優點，其線下成立的兩家小-額-貸-款公司對其平臺客戶進行服務。線下商務的機會與互聯網結合在了一塊兒，讓互聯網成爲線下交易的前臺。

4P2P金融投資理財

　　P2C模式撮合的是我的與企業的借貸。專家認爲，P2C互聯網小微金融模式的優點是面向具備還款能力和還款意願的優質中小企業。解決了投資者投資信息不對稱、投資起點高、投資風險高的問題；同時解決了中小企業融資難、融資時間長的問題。結構化設計理念，讓專業的機構作專業的事，一方面利用互聯網實現信息對稱、實現資源高效利用，幫助廣大中小企業「速效」融資；另外一方面，引入線下金融擔保機構的多擔保合做體系，從根本上解決了互聯網金融風控誠信的原則性問題；同時，在融資過程當中實現去媒化，剝離諸多中間環節，實現投資者直接獲利，年化收益率上對投資者有着極高的吸引力。 P2C模式，有效整合各角色的參與度，高度發揮各自優點，並讓投資者的收益最大化，從而實現多方雙贏。

5積極意義

P2P金融模式自誕生以來，從歐美迅速擴展，在世界範圍內獲得普遍應用發展。這種模式有如下幾個方面的積極意義：

第一，有閒散資金的投資人可以經過P2P金融信息服務平臺找到並甑別資質好的有資金需求的企業主，得到比   存款到銀行更高的收益；

第二，有資金需求的企業主在P2P金融信息服務平臺僅靠點擊鼠標輸入相關信息就可完成借款申請、查看進度以及歸還借款等操做，極大提升了企業主的   融資效率；

第三，對政府相關部門來講，這種模式都是網上公開進行的，全部平臺交易數據隨時透明可查，在利息稅收和借貸利率方面更能輕鬆監控和監管；

第四，對社會來講，這種模式提升了資金利用率，遏制了   高利貸的滋生和蔓延，有利於經濟發展和社會穩定。